Stratégie · Riadenie rizika
Naše stratégie nie sú produktové škatule – sú to technické riešenia šité na mieru expozície a horizont každého klienta.
Ochrana kapitálu nie je o tom, vyhnúť sa každému riziku. Je o tom, platiť len za tie riziká, ktoré prinášajú primeranú odmenu. Na Skupinu Baláž sa pozrieme na každú situáciu cez tri otázky: Aká je maximálna strata, ktorú si schopný akceptovať? Aký horizont máš na dispozcii? A ktoré aktíva skutočne plnia funkciu, ktorú od nich očakávaš? Na základe odpovedí zostavíme stratégiu zloženú z niekoľkých vrstiev ochrany – od likvidných nástrojov až po dlhodobé štruktúrované riešenia.
Každá oblasť rieši iný typ rizika a iný časový horizont.
Analyzujeme beta expozíciu portfólia, korelácie medzi triedami aktív a drawdown scenáre. Na základe tejto analýzy odporúčame konkrétne úpravy alokácie alebo zavedenie hedgingových pozícií tak, aby maximálny pokles portfólia neprekračoval dohodnutú hranicu. Pracujeme s historickými dátami minimálne za 15 rokov, nie len s poslednými dvoma rokmi rastu.
Poistné investičné produkty a štruktúrované certifikáty s kapitálovou zárukou sú efektívnym nástrojom pre klientov, ktorí chcú participovať na raste akcií, ale nechcú znášať plné trhové straty. Pomôžeme ti porozumieť skutočným podmienkam týchto produktov – garancie, poplatky, kreditné riziko emitenta – a vybrať tie, ktoré majú ekonomický zmysel.
Pre klientov s portfóliom od 200 000 € navrhujeme individuálne štruktúry – napríklad opčné kombinácie na ochranu koncentrovanej akciovej pozície alebo menovú forwardovú stratégiu pre exportérov. Každá štruktúra je zdokumentovaná vrátane scenárovej analýzy pri rôznych trhových vývrojoch.
Pomáhame klientom zorientovať sa v existujúcich finančných produktoch, odstrániť zbytočné poplatky a prestrukturovať záväzky tak, aby celková finančná situácia bola prehľadná a robustná. Toto poradenstvo je nezávislé – neberieme provízie od žiadnych finančných inštitúcií.
Nepredávame podielové fondy, životné poistenie ani hypotekárne produkty. Nevystupujeme ako sprostredkovatelia tretích strán a neprijímame žiadne distribučné odmeny. Naša práca končí tam, kde začína aktívna správa aktív – tú necháme licencovaným správcom. Ak tvoja situácia vyžaduje právne alebo daňové poradenstvo, spolupracujeme s overenými externými odborníkmi, ale jasne oddeľujeme, čo je naša kompetencia a čo nie.
Odpovede na to, čo klienti riešia pred prvou konzultáciou.
Komplexná riziková analýza sa oplatí pri portfóliách od cca 50 000 €. Pre štruktúrované riešenia na mieru je minimálna veľkosť pozície spravidla 200 000 €. Poistné obaly a štandardné stratégie vieme navrhnúť aj pre nižšie sumy.
Nie. Sme poradenská firma, nie správca aktív. Vypracujeme odporúčania a stratégiu, ale exekúciu realizuješ ty alebo tvoj broker/správca. Takto sa vyhýbame konfliktu záujmov medzi poradenstvom a obchodovaním.
Prvá bezplatná konzultácia trvá 60–90 minút. Písomná riziková správa, ak ju objednáš, je pripravená do 10 pracovných dní od doručenia všetkých podkladov.
Áno. Koncentrácia v nehnuteľnostiach je špecifický typ rizika – nízka likvidita, lokálna závislosť, úrokové riziko pri hypotéke. Pomôžeme ti zmapovať tieto expozície a navrhnúť, ako zvyšné likvidné aktíva doplniť tak, aby celková situácia bola vyvážená.
Pracujeme na hodinovej sadzbe alebo projektovom honorári dohodnutom vopred. Cenník ti pošleme pred začatím spolupráce. Žiadne skryté poplatky, žiadne spätné provízie od produktov.
Dohovor si bezplatnú 60-minútovú konzultáciu a zistíš, kde stojíš.